بایگانی‌های سرمایه گذاری و معاملات ~ صفحه 2 از 2 ~ وبلاگ بازار الیتکس
۵ تیر, ۱۴۰۱
خانه مطالب آموزشی بایگانی براساس دسته بندی سرمایه گذاری و معاملات (صفحه 2)

سرمایه گذاری و معاملات

تحلیل بازار تعاریف و مفاهیم سرمایه گذاری و معاملات مطالب آموزشی

رکود بازار ارز دیجیتال یکی از چالش های مهم برای تریدرهای رمزارزهایی نظیر بیت کوین است. در این مقاله قصد داریم 8 روش مقابله با رکود بازار ارز های دیجیتال را بررسی کنیم.

نوسان (Volatility) قیمت در بازار، یک شمشیر دو لبه است و در همین راستا، رمز ارزها نیز از یک دهه قبل و از زمان آغاز به کارشان، با نوسانات شدیدی همراه بوده‌اند. بنابراین، همانطور که می‌توانید در این حوزه با سرعت زیاد حجم قابل توجهی پول بدست آورید، اما از طرف دیگر، امکان ازدست دادن این پول در یک چشم به هم زدن هم زیاد است. بنابراین رکود و شکوفایی اقتصادی، دو اصل جداناپذیر از بازار ارز دیجیتال هستند. میانگین بازدهی سود بازار بورس ایالات متحده از دهه 50 میلادی تا کنون، حدود 7 درصد تخمین زده شده، در حالی که قیمت‌ها در بازار ارز دیجیتال، می‌توانند روزانه چندین بار جابه‌جا شوند،  همانند اتفاقی که برای بیت کوین در سال 2017 افتاد.

روش های مقابله با رکود در بازار ارز دیجیتال

به دلیل سرعت نوسان زیاد در بازار ارزهای دیجیتال نسبت به بازار مالی سنتی، چرخه سود و زیان در بازه زمانی کوتاه خود را نشان می دهد. در ادامه به بررسی چند نکته برای کمک به گذر از رکود بازار ارز دیجیتال می‌پردازیم:

1. سرمایه گذاری بلند مدت یا کوتاه مدت، باید مشخص کنید!

دانستن اهداف خرید و فروش ارز دیجیتال و تعیین بازه زمانی، دو عنصر مهم در جهت تثبیت تصمیمات سرمایه‌گذاری‌تان هستند. افراد در این حوزه، به عنوان تریدرهای کوتاه مدت یا معامله گران بلند مدت، توصیف و دسته‌بندی می‌شوند. تریدرهای کوتاه مدت در محیطی بی‌ثبات پرورش می یابند، که در آن به تصمیم‌گیری‌های مکرر سرمایه‌گذاری در قالب خرید و فروش در بازه‌های زمانی بسیار کوتاه تمایل دارند. این افراد می‌توانند روزها، ساعت‌ها، دقیقه‌ها و حتی ثانیه‌ها به سرمایه‌گذاری‌های خود ادامه دهند!

معامله کوتاه مدت ریسک بالایی دارد و معمولا افراد با تجربه و خبره به این نوع ترید می‌پردازند. رویکرد سرمایه‌گذاری بلند مدت یک استراتژی امن‌تر برای سرمایه‌گذاران کوچک و معمولی به حساب می‌آید. ارزش ارزهای دیجیتال با توجه به پتانسیل و پذیرش تدریجی تکنولوژی بلاک چین، ممکن است در طولانی مدت افزایش پیدا کند. با وجود افق سرمایه‌گذاری بلند مدت، دیگر در نوسانات قیمتی بوجود آمده، دلیلی برای نگرانی وجود ندارد.

2. فعالیت با توکن های مبهم (گمنام) را محدود کنید

توکن های مبهم (Obscure Tokens)، نوعی از توکن‌ها هستند که یا ارزش بازار کمی دارند، یا عرضه اولیه سکه (ICO) را پشت سر گذاشته، اما هنوز در هیچ صرافی لیست نشده‌اند. این توکن ها با دشواری در صرافی ها معامله می شوند. دلیل این است که یا تقاضای کمی برای معامله آن‌ها وجود دارد، و یا سکه‌های نسبتاً جدیدی هستند.

توکن‌های مبهم دارای ریسک بالایی هستند، چرا که پیشینه قابل ردیابی و مشخصی ندارند و قیمت‌ها، ممکن است با توجه به تغییرات جزئی بازار، نوسان شدیدی داشته باشند. با انجام یک معامله بزرگ در یک صرافی، قیمت‌ها می‌توانند به شدت تغییر کنند. اگرچه این توکن‌ها در صورتی که قیمت خط روند صعودی داشته باشد به صورت قابل توجهی سودآور خواهند بود، اما از طرفی هم اگر قیمت آن ارز دیجیتال دچار رکود شود و در جهت مخالف جریان بازار حرکت کنند، مقدار قابل توجهی از سرمایه خود را در بازار از دست خواهید داد.

همان‌طور که در آغاز سال 2018 شاهد آن بودیم، رکود بازار ارز دیجیتال می‌تواند ارزش توکن‌های مبهم را به طرز قابل توجهی از بین ببرد و آن‌ها را با ریزش 70 تا 90 درصدی همراه کند. شما باید تنها وقتی که تجربه و دانش قابل توجه در مورد کار با توکن‌های مبهم را داشتید، به سرمایه‌گذاری در آن‌ها بپردازید.

3. تحقیقات کافی قبل از انجام سرمایه گذاری

در فضای پیچیده ارزهای دیجیتال که همه چیز با سرعت حرکت ‌می‌کند، تحقیق کردن می‌تواند بهترین دوست شما باشد. قبل از انجام هرگونه تصمیم‌گیری در زمینه سرمایه‌گذاری، با سعی و پشتکار در مورد این حوزه تحقیق کنید. اگر به فکر سرمایه‌گذاری در یک کوین یا توکن جدید هستید، قبل از هر چیزی وب‌سایت، تیم و از همه مهم‌تر برگه سفید یا همان وایت پیپر (White Paper) پروژه مورد نظر را ارزیابی کنید. مطمئن شوید که پروژه، مشکلات پیش‌رو را به طور واضح مشخص کرده و برای آنها، راه‌حل هم ارائه کرده باشد.

تنها وقتی که در مورد مسیر پروژه، پتانسیل آن و عدم وجود مشکلات خاص و بزرگ مطمئن بودید، اقدام به سرمایه‌گذاری کنید. یک روش ساده برای درک تمایلات مربوط به هر کوین این است که از فیدهای اجتماعی ارز دیجیتالT مانند پلتفرم eToro استفاده کنید. این پلتفرم به شما اجازه می‌دهد با جامعه پر جنب و جوش و علاقه‌مند به ارزهای دیجیتال، تعامل کنید.

4. بیش از اندازه از لوریج (Leverage) استفاده نکنید

وقتی در ترید ارز های دیجیتال، تازه کار هستید، بهترین راه این است که در فضای سریع و در حال رشد رمز ارزها، از محصولات و استراتژی‌های بیش از حد لوریج دار دوری کنید. اگر مکانیسم محصولاتی مانند مشتقات ارز دیجیتال، معاملات آپشن و CFDها را بطور کامل نمی‌دانید، باید از آنها اجتناب کنید. استراتژی‌هایی مانند معامله مارجین (Margin Trading) ، خطر بالایی دارند و برای کاهش ریسک، باید از آن‌ها دوری کرد.

سرمایه‌ گذاری در بازار ارز دیجیتال در حال حاضر با خطرات زیادی همراه است. ترید با استفاده از اهرم یا لوریج (leverage) ، میزان ریسک شما را تا حد زیادی افزایش می‌دهد. بخصوص در رکود بازار ارز دیجیتال که مارجین کال (Margin Call) ، بصورت تصاعدی افزایش پیدا می‌کند. مارجین کال زمانی اتفاق می‌افتد که ارزش حساب مارجین سرمایه‌گذار، به حد پایینتر از مقدار درخواستی کارگزار سقوط کند. حساب مارجین هر سرمایه‌گذار، شامل اوراق بهاداری است که توسط پول قرضی خریداری می‌شود. البته این پول، عموما ترکیبی از پول خود سرمایه‌گذار و پول قرض گرفته شده از گارگزار مربوطه است.

5. آیا سرمایه گذاری فقط در یک رمزارز کار درستی است؟

عقل مالی می‌گوید که متنوع‌ سازی (diversifying) ، کلید مدیریت سبد سرمایه‌گذاری شما است. به عبارتی ساده‌تر، سرمایه‌گذاری با یک سبد متنوع از ارزهای دیجیتال، عاقلانه‌تر از سرمایه‌گذاری تنها با یک نوع کوین است. در استخری از ارزهای متنوع، ضررهای شما می‌تواند کاهش یابد و همینطور از ضرر کلی در رکود بازار ارز دیجیتال کاسته خواهد شد. 

6. برای دور زدن رکود، ارز دیجیتال رایگان بدست آورید

روش‌های بی‌شماری برای بدست آوردن ارزهای دیجیتال، نظیر بیت کوین رایگان وجود دارد. از جمله‌ی این روش‌ها، می‌توان به کسب بیت کوین از طریق پاداش استخراج، عضویت در سرویس‌هایی که کوین مجانی در عوض به انجام رساندن کاری ارائه می‌دهند، مانند مرورگر بریو (Brave) ، و استفاده از سرویس‌های پاداش بازگشت نقدی در ازای خرید آنلاین به صورت ارز دیجیتال را نام برد.

7. فومو (FOMO) عامل باخت شما در سرمایه‌گذاری ارز دیجیتال

ترس از دست دادن یا فومو (FOMO) اصطلاحی است که به صورت گسترده در فضای ارز دیجیتال مورد استفاده قرار می‌گیرد. فومو موقعیتی را توصیف می‌کند که به موجب آن، توهم ایجاد شده باعث سرمایه‌گذاری در یک کوین خاص می‌شود. سرمایه‌گذاری در یک ارز دیجیتال با وجود FOMO، صرفاً بر اساس وهم و تفکر غیر منطقی است، که می‌تواند باعث ضررهای قابل توجهی برای سرمایه‌گذاران شود. شما باید برای تصمیم‌گیری در مورد هرگونه سرمایه‌گذاری، دقت کافی را بکار ببرید تا از نرخ پیشنهادی و میزان سوددهی هر کوین، اطمینان حاصل کنید. برای اینکار می‌توانید از پلتفرم ای تورو (etoro) استفاده کنید.

8. در هنگام وقوع رکود، نوسانات بازار ارز دیجیتال را نادیده بگیرید

نوسانات بازار (Volatility) در ارزهای دیجیتال می‌تواند شدید باشد. اینکه خود را در برابر جابه‌جایی قیمت‌ها مشتاق نشان ندهید، همیشه ایده خوبی است، چرا که نوسان بازار می‌تواند باعث افزایش میزان اضطراب و ترس از دست دادن (FOMO) شود. این دو عنصر، برای تصمیمات سرمایه‌گذاری شما مضر هستند.

تحلیل بازار سرمایه گذاری و معاملات مطالب آموزشی

می توان گفت که نوسانات بازار ارزهای دیجیتال (کریپتوکارنسی) در مدت زمان چند ماهه بقدری زیاد است که با سود حاصل از چند سال معامله در سایر بازارهای مالی جهان برابری می کند.

این نوسانات چشمگیر یکی از دلایل علاقه بسیاری از تریدرها به بازار کریپتوکارنسی شده است، بطوری که بسیاری از معامله گران حرفه ای و با تجربه، به کریپتوکارنسی کوچ کرده اند.

بطور کلی برای نوسانات زیاد در بازار ارزهای دیجیتال می توان شش عامل را در نظر گرفت:

  1. ارزهای دیجیتال فاقد ارزش ذاتی هستند
  2. هیچ نظارت قانونی در ارزهای دیجیتال وجود ندارد
  3. سرمایه های بزرگ در ارزهای دیجیتال وجود ندارند
  4. حجم معاملات در بازار ارزهای دیجیتال کم است
  5. نگهداری ارزهای دیجیتال در بلند مدت
  6. در بین تریدرها تفکر گله ای  وجود دارد

1- بدون ارزش ذاتی

علیرغم ارزش گذاری‌های شرکتی، ارزهای دیجیتال محصولی را به فروش نمی‌رسانند، بازده ای کسب نمی‌کنند و یا برای هزاران نفر شغل ایجاد نمی‌کنند. آنها به طور کلی سود سهامی پرداخت نمی‌کنند و فقط یک مقدار کوچک از ارزش کل ارز در آن لحاظ شده است. از این جهات ارزش گذاری آن بسیار دشوار است. چگونه متوجه شویم که خرید یا فروش بیش از اندازه رخ داده؟ آیا واقعاً یک ارز دیجیتال ارزش این قیمت را دارد؟ بدون اصولی که این اطلاعات را تخمین می‌زنند، ما تنها می‌توانیم روی احساسات بازار متمرکز شویم که اغلب اوقات رسانه‌ها در تحریک آن نقش دارند.

2- عدم نظارت قانونی

بسیاری از دولت ها و مراجع قانونی در سراسر دنیا با گسترش روز از افزون دنیای ارزهای دیجیتال و تبدیل شدن آن ها به یک پدیده جهانی، مواضع سختگیرانه ای در این خصوص گرفته اند. بسیاری دولت ها ارزهای دیجیتال را به رسمیت شناخته اند و بسیاری دیگر نیز استفاده از رمز ارزها را ممنوع اعلام کرده اند، با این وجود هنوز هیچ قانون واحدی در این زمینه وجود ندارد و قوانین فعلی نقاط ضعف بسیاری دارند، چرا که امکان دستکاری بازار را فراهم می‌کند که به نوبه خود سبب بروز نوسانات در بازار می‌شود. از سوی دیگر عدم وجود قوانین مشخص می تواند به عنوان مانعی برای سرمایه گذاری‌ نهادهای مالی در نظر گرفته شود، بدلیل اینکه صندوق‌های بزرگ سرمایه گذاری هیچ تضمینی در قبال حفظ و امنیت سرمایه‌شان دریافت نمی کنند.

3 – فقدان سرمایه های بزرگ در بازار ارزهای دیجیتال

بدون اغراق در حالی که برخی از شرکت‌های سرمایه گذاری ریسک پذیر، مثل صندوق‌های پوششی و افراد ارزشمند، طرفدار و سرمایه گذار ارزهای دیجیتال هستند، به عنوان یک بخش، بیشتر نهادهای سرمایه گذاری هنوز فقط نظاره گر هستند.

در فضای ارزهای دیجیتال جهش کوچکی در بحث صندوق‌های قابل معامله در بورس (ETF) حرکت کوچکی شکل گرفته است. اکثر سران بانکداری اعتراف می‌کنند که در این فضا اعتبار وجود دارد، اما هنوز به طور عمومی سرمایه و یا مشارکت قابل توجهی در آن‌ها وجود ندارد.

4 – کم بودن حجم معاملات در بازار ارزهای دیجیتال

سرمایه گذاران ارزهای دیجیتال به این نتیجه می رسند تا به دلیل خطرات هک یا بلوکه شدن، دارایی‌هایشان را در صرافی‌ها نگهداری نکنند. در نتیجه، اکثر ظرفیت دارایی‌های قابل معامله در دفتر سفارش نیست بلکه بیشتر دارایی‌ها از کیف پول صرافی خارج می‌شوند. در مقابل، تقریباً تمام سهام قابل فروش یک شرکت به‌طور عمومی در یک بورس اوراق بهادار لیست می‌شود.

در بازار ارزهای دیجیتال یک سفارش نسبتاً بزرگ می‌تواند به راحتی بازار را به سمت بالا یا پایین سوق دهد. روز 25 ژوئن 2017 اتفاق جالبی رخ داد; قیمت اتریوم در صرافی GDAX به دلیل یک سفارش فروش بزرگ برای ساعاتی از حدود 300 دلار به 0.10 دلار رسید. از این دست اتفاقات با شدت کمتر هر روز رخ می‌دهد. با توجه به ظرفیت معامله گران بزرگ یا نهنگ‌ها، به دلیل حجم سفارشات نه چندان زیاد، نوسانات زیادی را شاهد هستیم.

5- بلند مدت در مقابل کوتاه مدت

بسیاری از افراد تمایل دارند که جایی مثل صندوق های بازنشستگی وجود داشته باشد تا بتوانند سرمایه خود را با آسودگی خاطر در آنجا نگه دارند، اما ارزهای دیجیتال مثل صندوق های سرمایه گذاری بلند مدت نیستند و بطور کلی کارگزاران و واسطه ها نمی توانند دارایی دیجیتال شما را تا زمان مشخصی نگهداری کنند، این امر سبب می شود تا فرایند سرمایه گذاری تا حد زیادی تغییر کند.

تریدرها و سرمایه گذارانی که ازز دانش و تجربه کافی برخوردارند، از ریسک های نگهداری دارایی های خود در اکسچنج ها باخبرند به همین خاطر ارزهای دیجیتال خود را در کیف پول‌های مطمئن ذخیره می‌کنند، بنابراین دارایی خود را از مارکت ها خارج می‌کنند، در عوض افرادی هم وجود دارند که هر چند دقیقه یکبار صفحه صرافی را برای مشاهده میزان سودشان رفرش می کنند.

6- تفکر گله‌ای در بازار ارزهای دیجیتال

کریپتو پدیده‌ای از نسل هزاره است که دولت را بی اعتبار می‌کنند و توسط مردم خیلی زود پذیرفته شدند و عمدتاً دیدن این موضوع که برخی در دهه‌های گذشته با خرید سهام و املاک ثروتمند شدند، باعث ایجاد انگیزه می‌شود. اما اکثر نسل جدید، تجربه سرمایه گذاری طولانی مدت از همتایان نسل بالایی خود را ندارند. سرمایه گذاران از درآمدهای کم و ساعات کاری زیاد در اقتصاد ضعیف خسته شده‌اند.

همه این عوامل منجر به اتفاقاتی در بازارهای نوپا می‌شود; میل به ریسک پذیری به امید پول پارو کردن در آینده که باعث می‌شود تا بیش از اندازه سرمایه‌شان را برای خرید و سهم بردن از موارد نوظهور به کار گیرند. هنگامی که بازار نزولی می‌شود، این پولی است که به معنای واقعی کلمه نمی‌تواند از دست بدهد، بنابراین در اولین نشانه‌های مشکل، شانه خالی می‌کند. از آنجا که این یک رفتار واکنشی است، معمولاً قبل از خروج از بازار، پول از دست می‌دهند. هنگامی که بازار صعودی می‌شود، آن‌ها با پولی که از عهده‌اش بر نمی‌آیند، خرید می‌کنند.

به عنوان یک گروه، به نظر می‌رسد که این مشکل به صورت گسترده هماهنگ می‌شود، اما این تنها انگیزه برای رسیدن به بسیاری از افراد شاخص بزرگ است که به نام تفکر گله‌ای شهرت یافته است. پیروی از رفتار نهنگ‌های بازار هم در بحث تفکر گله‌ای مطرح می‌شود.

کلام پایانی

قطعا با گذشت زمان قوانین بیشتری بر دنیای کریپتوکارنسی حاکم خواهد شد و شاهد بلوغ سرمایه گذاری شرکت ها، موسسات و مردم برای ورود به بازار ارزهای دیجیتال خواهیم بود. همچنین می توان پیش بینی کرد که تاجران روش های قابل قبول‌تری برای پذیرش ارزهای دیجیتال پیدا می‌کنند و وضعیت تراکنش‌ها نیز بهبود می‌یابد. مجموعه این عوامل سبب بالا رفتن تدریجی ارزش کل بازار ارزهای دیجیتال خواهد شد و در نتیجه نوسانات بازار را کاهش می دهد.

سرمایه گذاری و معاملات مطالب آموزشی

سرمایه گذاری در ارز های دیجیتال، یکی از وسوسه‌انگیزترین سرمایه‌گذاری‌ها است. معمولا سرمایه‌گذاران علاقه زیادی را از خود برای وارد شدن به این حوزه نشان می‌دهند. با وجود آنکه تحلیلگران هشدارهای زیادی را درباره ذات بی‌ثبات، پرنوسان و غیرقابل‌پیش‌یبنی ارزهای دیجیتال داده‌اند، اما باید گفت که امروز و در حال حاضر، این نوع از سرمایه جای خود را در دل پورتفوی سرمایه‌گذران باز کرده است. حالا، احتمالا هر سرمایه‌گذاری، اگر بر روی ارزهای دیجیتال سرمایه‌گذاری هم نکند، اما حداقل آن را بررسی می‌کند.

 

 

ادامه مطلب
سرمایه گذاری و معاملات مطالب آموزشی

ترید (Trade)

براساس تعریف سایت 99bitcoins، معامله‌ی بیت کوین به معنای خرید با قیمت پایین و فروش با قیمت بالا است. بر خلاف سرمایه‌گذاری که به معنای نگهداری بیت کوین برای طولانی مدت است، معامله‌‌گر در ترید به دنبال آن است تا قیمت بیت کوین را پیش‌بینی کند. برای پیش‌بینی قیمت‌ها باید اخبار و رویدادهای این صنعت را دنبال کرد و با نمودارهای مختلف سر و کار داشت. فرد معامله‌گر برای رسیدن به مهارت در معاملات نیازمند زمان، سرمایه و تلاش زیاد است.

ادامه مطلب
سرمایه گذاری و معاملات مطالب آموزشی

آیا باید در ارزهای دیجیتال سرمایه گذاری کنم؟

در حال حاضر سرمایه گذاری در ارزهای دیجیتال بهترین نوع سرمایه گذاری محسوب می شود.

دلایل سرمایه گذاری در ارز های دیجیتال:

۱- حفظ ارزش: از دست دادن رفتن ارزش پول به دلیل تورم این هشدار را به مردم می دهد که از ارزش پول خود محافظت کنند. یکی از راه های خوب جلوگیری از این مشکل، تبدیل آن به ارزهای دیجیتال معتبر است.

ادامه مطلب